La société de services financiers en crypto-monnaies en faillite. BlockFi a intenté un procès Sam Bankman-Fried et sa société Emergent Fidelity Technologies pour les actions de Robin des Bois que la société possédait et qui auraient été mis en gage auprès de BlockFi comme garantie quelques jours avant l’échange FTX a fait faillite.
L’action en justice de BlockFi, déposée devant le même tribunal du New Jersey dans lequel elle a entamé la procédure de faillite, stipule que. les deux parties ont accepté de payer un emprunteur non identifié, en donnant en garantie une action commune non identifiée.. Selon le Financial Times, qui a eu accès aux documents de prêt, L’emprunteur était Alameda Research, la société d’investissement de Sam Bankman-Fried..
Dans les jours qui précèdent Dépôt de bilan de FTXle 11 novembre, Bankman-Fried a essayé d’augmenter les liquidités pour éviter la faillite de l’échange. Dans les feuilles de calcul qu’il a partagées avec les investisseurs, « FT » affirme que a listé ses actions Robinhood comme un actif. Le journal britannique affirme également que Bankman-Fried a tenté de vendre des actions Robinhood en utilisant l’application de messagerie sécurisée Signal dans les jours précédant le dépôt de bilan. de FTX, même après avoir conclu l’accord susmentionné avec BlockFi. Selon le FT, Bankman-Fried se négociait pour ces actions jusque dans la soirée du 10 novembre.
BlockFi a également accusé ED&F Man Capital Marketsle dépositaire d’Emergent, alléguant que la société basée à Londres avait été « a refusé de transférer la garantie à BlockFi ».. La correspondance juridique jointe à la plainte montre que ED&F Man avait refusé de transférer les actifs « en l’absence d’une ordonnance du tribunal des faillites » dans la procédure FTX au Delaware.
Le dépôt de bilan fait également état d’une Une obligation de 275 millions d’euros envers FTX en tant que deuxième plus grande dette non garantie de BlockFi.. FTX a réussi à garder sa liste de créanciers privée pour le moment et BlockFi n’a identifié que trois créances non garanties.
Aussi, Mark A. Renzile conseiller financier proposé par le Berkeley Research Group pour BlockFi, a rendu Alameda Research directement responsable de la faillite de la société, la société de Bankman-Fried n’ayant pas payé… 680 millions de dollars de prêts garantis à la plateforme fondée par Zac Prince.
« Comme lors du précédent épisode de stress du marché, BlockFi a pris plusieurs mesures proactives pour essayer de limiter son exposition à FTX et Alameda par une combinaison d’appels de marge et de recouvrements de prêts ouverts. Au début du mois de novembre, BlockFi a fait une demande de prêt supplémentaire selon les termes de son accord avec FTX qui n’a pas été satisfaite.. Par la suite, Alameda a fait défaut sur environ 680 millions de dollars d’obligations de prêts garantis à BlockFi, dont le recouvrement est inconnu », a-t-il déclaré dans une déclaration sous serment au tribunal des faillites du New Jersey.
Après cela, Renzi poursuit , BlockFi a été confronté à un problème de liquidités qui l’a contraint à limiter l’activité de la plateforme. le 10 novembre ; le 14 novembre, BlockFi a gelé les retraits.
Le dépôt de bilan de FTX a incité BlockFi à « prendre des mesures pour liquider certaines de ses crypto-monnaies exclusives afin de renforcer les liquidités disponibles pour financer ses activités et ses coûts administratifs ». « Grâce à ce processus, BlockFi a pu lever. 238,6 millions de dollars de liquidités supplémentaires.pour une position de trésorerie totale non grevée à la date de la pétition de 256,5 millions de dollars », a expliqué M. Renzi, notant que la société s’attend à ce que « cette position de trésorerie soit suffisante pour financer les coûts de ces cas de chapitre 11 et ne demande pas l’approbation d’un financement de débiteur en possession à ce moment-là ».
Il convient de rappeler que BlockFi a signé un accord avec FTX à la suite de l’effondrement du marché des crypto-monnaies. en milieu d’année. L’accord, qui a été ratifié le 30 juin, a fourni à BlockFi une Facilité de crédit renouvelable de 400 millions USD.dont 300 millions de dollars pourraient être utilisés « à des fins générales » et les 100 millions de dollars restants « uniquement pour financer les obligations de BlockFi envers ses clients ». Selon le « Wall Street Journal », la société a tiré sur la quasi-totalité de la ligne de crédit et a accordé à Alameda des millions de dollars de prêts partiellement garantis par les jetons FTT de FTX..
Par ailleurs, la déclaration sous serment de M. Renzi indique que la société a emprunté environ 275 millions de dollars, selon la déclaration sous serment, et a ensuite demandé 125 millions de dollars supplémentaires le 8 novembre. FTX n’a pas fourni les fonds demandés et a déposé son propre dossier de faillite trois jours plus tard.